公司信用等級(jí)評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，什么是駱駝信用評(píng)級(jí)指標(biāo)體系
1，什么是駱駝信用評(píng)級(jí)指標(biāo)體系
駱駝信用評(píng)級(jí)指標(biāo)體系(CAMELS Rating System/CAMEL Rating System) “駱駝”評(píng)級(jí)體系是目前美國(guó)金融管理當(dāng)局對(duì) 商業(yè)銀行 及其他金融機(jī) 構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)、信用狀況等進(jìn)行的一整套規(guī)范化、 制度化和指標(biāo)化的綜合等級(jí)評(píng)定制度。因其五項(xiàng)考核指標(biāo)， 即資本充足性(Capital Adequacy)、 資產(chǎn)質(zhì)量 (Asset Quality)、管理水平(Management)、 盈利水平(Earnings)和流動(dòng)性(Liquidity)， 其英文第一個(gè)字母組合在一起為 “CAMEL”，正好與“駱駝”的英文名字相同而得名?！榜橊劇?評(píng)級(jí)方法，因其有效性，已被世界上大多數(shù)國(guó)家所采用。 當(dāng)前國(guó)際上對(duì)商業(yè)銀行評(píng)級(jí)考察的主要內(nèi)容包括 資本充足率 及變化趨 勢(shì)、資產(chǎn)質(zhì)量、存款結(jié)構(gòu)及償付保證、盈利狀況、 人力資源 情況等五 個(gè)方面基本上未跳出美國(guó)、“駱駝”評(píng)級(jí)的框架。我是來(lái)看評(píng)論的2，信用評(píng)級(jí)的主要評(píng)估內(nèi)容與指標(biāo)有哪些
信用評(píng)級(jí)按照評(píng)估內(nèi)容來(lái)分，可以分為綜合評(píng)估和單項(xiàng)評(píng)估兩種 1、綜合評(píng)估。是對(duì)評(píng)估客戶的各種債務(wù)信用狀況進(jìn)行評(píng)級(jí)，提出一個(gè)綜合性的資信等級(jí)，它代表了對(duì)企業(yè)客戶各種債務(wù)的綜合判斷。 2、單項(xiàng)評(píng)估。即對(duì)某一具體債務(wù)進(jìn)行的有針對(duì)性的評(píng)估，例如對(duì)長(zhǎng)期債券、短期債券、長(zhǎng)期存款、特定建設(shè)項(xiàng)目等信用評(píng)級(jí)。債券評(píng)估屬于單項(xiàng)評(píng)估的典型例子，通常采用“一債一評(píng)”的方式。 一）定量指標(biāo) 定量指標(biāo)主要對(duì)被評(píng)估人運(yùn)營(yíng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，考察會(huì)計(jì)質(zhì)量，主要包括： 1、資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu) 分析受評(píng)企業(yè)負(fù)債水平與債務(wù)結(jié)構(gòu)，了解管理層理財(cái)觀念和對(duì)財(cái)務(wù)杠桿的運(yùn)用策略，如債務(wù)到期安排是否合理，企業(yè)償付能力如何等。如果到期債務(wù)過于集中，到期不能償付的風(fēng)險(xiǎn)會(huì)明顯加大，而過分依賴短期借款，有可能加劇再籌資風(fēng)險(xiǎn)。此外，企業(yè)的融資租賃、未決訴訟中如果有負(fù)債項(xiàng)目也會(huì)加大受評(píng)對(duì)象的債務(wù)負(fù)擔(dān)，從而增加對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量的需要量，影響評(píng)級(jí)結(jié)果。 2、盈利能力 較強(qiáng)的盈利能力及其穩(wěn)定性是企業(yè)獲得足夠現(xiàn)金以償還到期債務(wù)的關(guān)鍵因素。盈利能力可以通過銷售利潤(rùn)率、凈值報(bào)酬率、總資產(chǎn)報(bào)酬率等指標(biāo)進(jìn)行衡量，同時(shí)分析師要對(duì)盈利的來(lái)源和構(gòu)成進(jìn)行深入分析，并在此基礎(chǔ)上對(duì)影響企業(yè)未來(lái)盈利能力的主要因素及其變化趨勢(shì)做出判斷。 3、現(xiàn)金流量充足性 現(xiàn)金流量是衡量受評(píng)企業(yè)償債能力的核心指標(biāo)，其中分析師尤其要關(guān)心的是企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流（Net Cashflow）。凈現(xiàn)金流量、留存現(xiàn)金流量和自由現(xiàn)金流量與到期總債務(wù)的比率，基本可以反映受評(píng)企業(yè)營(yíng)運(yùn)現(xiàn)金對(duì)債務(wù)的保障程度。一般不同行業(yè)現(xiàn)金流量充足性的標(biāo)準(zhǔn)是不同的，分析師通常會(huì)將受評(píng)企業(yè)與同類企業(yè)相對(duì)照，以對(duì)受評(píng)企業(yè)現(xiàn)金流量充足性做出客觀、公正的判斷。 4、資產(chǎn)流動(dòng)性 也就是資產(chǎn)的變現(xiàn)能力，這主要考察企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)與長(zhǎng)期資產(chǎn)的比例結(jié)構(gòu)。同時(shí)分析師還通過存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)來(lái)反映流動(dòng)資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的速度，以評(píng)估企業(yè)償債能力的高低。 [編輯] （二）定性指標(biāo) 定性指標(biāo)主要分兩大內(nèi)容： 一是行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，即評(píng)估公司所在行業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢(shì)、宏觀經(jīng)濟(jì)景氣周期、國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)和產(chǎn)品市場(chǎng)所受的季節(jié)性、周期性影響以及行業(yè)進(jìn)入門檻、技術(shù)更新速度等。通過這些指標(biāo)評(píng)估企業(yè)未來(lái)經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性、資產(chǎn)質(zhì)量、盈利能力和現(xiàn)金流等。一般說來(lái)，壟斷程度較高的行業(yè)比自由競(jìng)爭(zhēng)的行業(yè)盈利更有保障、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低。 二是業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，即分析特定企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)地位，如市場(chǎng)占有率、專利、研究與開發(fā)實(shí)力、業(yè)務(wù)多元化程度等，具體包括： 1、基本經(jīng)營(yíng)和競(jìng)爭(zhēng)地位 受評(píng)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)歷史、經(jīng)營(yíng)范圍、主導(dǎo)產(chǎn)品和產(chǎn)品的多樣化程度，特別是主營(yíng)業(yè)務(wù)在企業(yè)整體收入和盈利中所占比例及其變化情況，這可以反映企業(yè)收入來(lái)源是否過于集中，從而使其盈利能力易受市場(chǎng)波動(dòng)、原料供應(yīng)和技術(shù)進(jìn)步等因素的影響。此外，企業(yè)營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)與手段、對(duì)主要客戶和供應(yīng)商的依賴程度等因素也是必須考慮的分析要點(diǎn)。 2、管理水平 考察企業(yè)管理層素質(zhì)的高低及穩(wěn)定性、行業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)理念是否明確、穩(wěn)健，企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)是否合理等。 3、關(guān)聯(lián)交易、擔(dān)保和其他還款保障 如果有實(shí)力較強(qiáng)的企業(yè)為評(píng)級(jí)對(duì)象提供還款擔(dān)保，可以提高受評(píng)對(duì)象的信用等級(jí)，但信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)分析師要對(duì)該擔(dān)保實(shí)現(xiàn)的可能性和擔(dān)保實(shí)力做出評(píng)估。此外，政府補(bǔ)貼、母公司對(duì)子公司的支持協(xié)議等也可以在某種程度上提高對(duì)子公司的評(píng)級(jí)結(jié)果。3，銀行信用等級(jí)評(píng)定指標(biāo)
如果你惡意欠款，或者拖欠很久的話都會(huì)受到影響的。它都會(huì)如實(shí)記錄?！皞€(gè)人信用征信系統(tǒng)”是將分布在各商業(yè)銀行、政府部門和其他社會(huì)部門中的與個(gè)人信用有關(guān)的信息進(jìn)行采集和匯總，形成個(gè)人信用報(bào)告后，為商業(yè)機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供個(gè)人信用信息查詢服務(wù)。目前國(guó)內(nèi)各家商業(yè)銀行都建立了依托該系統(tǒng)的信用風(fēng)險(xiǎn)審查制度，把查詢申請(qǐng)人信用報(bào)告作為信貸審查的固定程序?！毙庞谩拔埸c(diǎn)”——想要貸款不容易市民王先生近日到農(nóng)業(yè)銀行辦理房貸，但卻因有過不良信譽(yù)記錄遭拒，王先生忙到人民銀行中心支行查詢個(gè)人信用記錄，發(fā)現(xiàn)其信用卡內(nèi)有一筆透支的9元錢因到期未償還，已經(jīng)形成逾期，并被記入了個(gè)人信用征信系統(tǒng)。也就是說，王先生已經(jīng)被列入不良信譽(yù)記錄的行列，今后到各家銀行辦理貸款都會(huì)很難。張立峰說：“如果個(gè)人信用有污點(diǎn)，將會(huì)影響個(gè)人辦貸?！睋?jù)了解，銀行在提供個(gè)人辦貸時(shí)，會(huì)參考其信用度進(jìn)行辦理。不過并非所有在個(gè)人信用報(bào)告中有負(fù)面記錄的人都辦不到貸款，這要根據(jù)信用記錄的實(shí)際情況而定，但多少會(huì)受一些影響。以往，各家銀行都各自積攢了一批無(wú)信用者名單，但部分惡意透支者會(huì)打一槍換一個(gè)地方，“跳槽”辦貸款，不言而喻，這種現(xiàn)象將隨著個(gè)人征信系統(tǒng)的完善而漸漸消失。征信記錄——不是“黑名單”在了解了個(gè)人信用征信系統(tǒng)后，市民趙先生提出了異議：“這不就是搞黑名單么？他們把有不良記錄的人都列出來(lái)，讓那些人無(wú)法進(jìn)行金融活動(dòng)?！睂?duì)于這個(gè)觀點(diǎn)，張立峰表示，個(gè)人信用征信系統(tǒng)根本沒有單列出一個(gè)所謂的“黑名單”。銀行借個(gè)人征信系統(tǒng)來(lái)監(jiān)管金融風(fēng)險(xiǎn)，并不意味著有過一次不良記錄的人們?cè)僖膊荒苻k理房貸、信用卡、助學(xué)金等相關(guān)銀行業(yè)務(wù)。張立峰說：“一次失信不代表終身失信，個(gè)人信息數(shù)據(jù)庫(kù)沒有黑名單?！彼榻B說，此系統(tǒng)只如實(shí)記錄個(gè)人信用，不加任何判斷地成為一個(gè)信用報(bào)告，評(píng)定個(gè)人信用良好與否是各商業(yè)銀行，在對(duì)待這一問題上，各銀行的態(tài)度并不一致?！安贿^一次失信可能會(huì)在一段時(shí)間內(nèi)對(duì)人們的生活產(chǎn)生影響?！睆埩⒎褰忉尩溃庞糜涗洸粫?huì)跟人一輩子，負(fù)面記錄保存7年后自動(dòng)消失，征信系統(tǒng)只是如實(shí)地提供客戶的信用報(bào)告，作為銀行等信貸機(jī)構(gòu)決定是否給客戶貸款的重要參考之一。如何查詢個(gè)人信用據(jù)張立峰介紹，個(gè)人信用征信系統(tǒng)是全國(guó)聯(lián)網(wǎng)，只要在一家銀行有不良記錄，在其他銀行都可以查到。居民個(gè)人查詢自己的信用報(bào)告，可攜帶有效身份證件，前往當(dāng)?shù)厝嗣胥y行分支機(jī)構(gòu)的征信管理部門提出書面查詢申請(qǐng)，一般情況下，在提出申請(qǐng)的當(dāng)日或次日，就可以拿到自己的信用報(bào)告。據(jù)悉，如居民發(fā)現(xiàn)個(gè)人信用報(bào)告有問題，可先向人民銀行或債權(quán)銀行提出異議處理，原始上報(bào)數(shù)據(jù)的商業(yè)銀行、農(nóng)村信用聯(lián)社有責(zé)任對(duì)這一差錯(cuò)進(jìn)行修改。如果銀行無(wú)法解決，個(gè)人可向人民銀行提出《個(gè)人征信異議申請(qǐng)》，錯(cuò)誤信息一經(jīng)修改后，將不再反映到個(gè)人信用報(bào)告中，因而也就不會(huì)影響個(gè)人信用。客戶信用等級(jí)分為aaa級(jí)、aa級(jí)(aa+、aa、aa-)、a級(jí)（a+、a、a-）、bbb級(jí)、bb級(jí)、b級(jí)。 aaa級(jí)客戶：客戶的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模達(dá)到經(jīng)濟(jì)規(guī)模，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力很強(qiáng)，有很好的發(fā)展前景，管理水平很高，有很可靠、可預(yù)見的凈現(xiàn)金流量，具有很強(qiáng)的償債能力，對(duì)我行的業(yè)務(wù)發(fā)展很有價(jià)值，信譽(yù)狀況很好。 aa+級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)，發(fā)展前景好，管理水平高，有可靠、良好的凈現(xiàn)金流量，償債能力強(qiáng)，對(duì)我行的業(yè)務(wù)發(fā)展有價(jià)值，信譽(yù)狀況好。 aa級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)，發(fā)展前景好，管理水平高，有良好的凈現(xiàn)金流量，償債能力強(qiáng)，對(duì)我行的業(yè)務(wù)發(fā)展有價(jià)值，信譽(yù)狀況好。 aa-級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力較強(qiáng)，發(fā)展前景較好，管理水平較高，有較為良好的凈現(xiàn)金流量，償債能力強(qiáng)，對(duì)我行的業(yè)務(wù)發(fā)展有價(jià)值，信譽(yù)狀況好。 a+級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力較強(qiáng)，發(fā)展前景較好，管理水平較高，凈現(xiàn)金流量較好，償債能力較強(qiáng)，對(duì)我行的業(yè)務(wù)發(fā)展有一定價(jià)值，信譽(yù)狀況較好。 a級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力一般，發(fā)展前景一般，管理水平一般，凈現(xiàn)金流量一般，償債能力一般，對(duì)我行的業(yè)務(wù)發(fā)展有一定價(jià)值，信譽(yù)狀況一般。 a-級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力一般，發(fā)展前景一般，管理水平一般，凈現(xiàn)金流量輕度緊張，償債能力較弱，信譽(yù)狀況一般，有一定的風(fēng)險(xiǎn)。 bbb級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力較差，發(fā)展前景較差，管理水平較差，現(xiàn)金流量狀 況緊張，償債能力較差，客戶存在需要關(guān)注的問題，具有較大風(fēng)險(xiǎn)。 bb級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力、財(cái)務(wù)效益狀況、管理水平差，償債能力弱，風(fēng)險(xiǎn)大。 b級(jí)客戶：客戶市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力、財(cái)務(wù)效益狀況、管理水平很差，償債能力很弱，風(fēng)險(xiǎn)很大。